Nachdem die USA die Konsumentenpreise veröffentlichte, legt auch Großbritannien die Inflationsdaten für den Juni auf den Tisch. Und auch auf der Insel bleibt der Preisdruck hoch, was der Bank of England (BoE) den Weg zu schnelleren Zinssenkungen erschwert. Vor allem die Inflation im Dienstleistungssektor, die für die BoE besonders wichtig ist, verharrte im Juni bei… Bank of England unter Druck- Steigende Inflation erschwert dringende Zinssenkungen weiterlesen

Im Juni sind die Verbraucherpreise in den USA stärker gestiegen als erwartet- die Gesamtinflation lag bei +0,3 % gegenüber dem Mai und +2,7 % im Jahresvergleich. Getrieben wurde der Anstieg vor allem durch höhere Energiepreise, während die Preise für Neuwagen und Gebrauchtwagen weiter fielen, was so nicht erwartet worden war. Quelle: bls.gov Die Kerninflation, also ohne Lebensmittel… US-Inflation über Erwartung: Energie, Kaffee & Co. legen zu weiterlesen

In Japan sind die Renditen für Staatsanleihen auf den höchsten Stand seit vielen Jahren gestiegen, was vor allem an den wachsenden Sorgen über die Staatsfinanzen im Vorfeld der Oberhauswahl liegt. Die Rendite der richtungsweisenden zehnjährigen Staatsanleihe kletterte auf 1,60 %, der höchste Wert seit 2008. Auch die Renditen für 20- und 30-jährige Anleihen zogen deutlich… Globale Anleihemärkte im Umbruch- Japans Märkte vor dem Kipppunkt weiterlesen

Die Zoll-Deadline ist abgelaufen: Präsident Trump hat mehreren Ländern, darunter Japan und Südkorea, offizielle Schreiben über bevorstehende Strafzölle geschickt. In diesen „Handelswarnungen“ heißt es, dass ab dem 1. August 2025 auf alle Importe aus diesen Ländern ein zusätzlicher Zoll von 25 % erhoben wird – unabhängig von bereits bestehenden branchenspezifischen Zöllen. Die US-Regierung begründet dies mit… Handelswarnungen an 14 Länder: Trump erhöht den Druck weiterlesen

Die US-Aktienmärkte haben am Montag erneut Rekordstände erreicht und damit ein äußerst turbulentes erstes Halbjahr fulminant abgeschlossen. Der S&P 500 stieg um +0,52 % auf über 6.200 Punkte – ein Allzeithoch. Auch der Nasdaq legte um rund +0,5 % zu und erreichte ebenfalls einen neuen Rekord. Der Dow Jones gewann über +0,6 %. Quelle: investing.com Vor… S&P 500 über 6.200 Punkten – Dollar im Sinkflug weiterlesen

Die Bank of Japan (BoJ) hat wie erwartet den Leitzins bei 0,5 % belassen und in ihrer aktuellen Sitzung keine neuen Hinweise auf mögliche Zinsschritte gegeben. Die Entscheidung fiel einstimmig. Grund für die Zurückhaltung seien vor allem die weiterhin unsicheren globalen Rahmenbedingungen, insbesondere aufgrund der unklaren US-Handelspolitik. Inflationsdaten aus April mit 3,6 % sowie stark steigende Lebensmittelpreise… BOJ-Strategiewechsel: Weniger Anleihekäufe- Leitzins unverändert weiterlesen

Die heutigen Finanzmärkte zeigen sich insgesamt gemischt mit leichter Risikofreude, wobei die Anleger auf wichtige Ereignisse wie die EZB-Sitzung, US-Arbeitsmarktdaten und das Treffen zwischen US-Präsident Trump und Bundeskanzler Merz blicken. Die europäischen Aktienmärkte starteten zunächst verhalten, legten dann aber leicht zu, unterstützt durch positive Stimmung bei US-Futures. Auch wenn diese nun wieder ins Neutrale drehten,… DAX erreicht Rekordhoch – Blick richtet sich auf EZB und Trump-Merz-Treffen weiterlesen

Moody’s hat den Ausblick für Italiens Kreditrating von „stabil“ auf „positiv“ angehoben, gleichzeitig aber die langfristigen Emittenten- und vorrangigen unbesicherten Ratings bei Baa3 bestätigt. Grund für die Aufhellung des Ausblicks ist die bessere Haushaltslage im Jahr 2024 als erwartet sowie ein stabiles innenpolitisches Umfeld, das die Chancen erhöht, dass die Haushaltskennzahlen im Einklang mit dem… Moody’s hebt Ausblick für Italien auf „positiv“ – Rating bleibt bei Baa3 weiterlesen

Die Versteigerung neuer 20-jähriger US-Staatsanleihen am Mittwoch verlief miserabel. Die Folge: Die Renditen schnellten nach oben, während die Aktienmärkte ins Rutschen gerieten. Sowohl der S&P, als auch der Nasdaq und DowJones verloren jeweils deutlich, womit der Aufwind der letzten Tage zunächst wegfällt. Die Auktion im Detail Das US-Finanzministerium versteigerte Anleihen im Volumen von 16 Milliarden… US-Anleiheauktion schockiert Märkte: Renditen schießen in die Höhe, Aktien brechen ein weiterlesen

Während sich der Aktienmarkt mit der kleinen Rallye dieser Woche positiv zeigte, kam es bezüglich der amerikanischen Anleihen zu einer vermeintlichen Niederlage für Donald Trump. Denn wie bereits bekannt, kam es lediglich aus einem Grund zu der 90-tägigen Aussetzung der reziproken Zölle- dem starken Anstieg amerikanischer Anleiherenditen. Diese sind für Trump und seine Regierung von… STEIGENDE US-ANLEIHERENDITEN: DIE URSACHEN UND DEREN FOLGEN weiterlesen

Die Marktstimmung wurde heute durch Berichte über mögliche Zollausnahmen Chinas gegenüber den USA gestützt. Medienberichten zufolge erwägt China, aufgrund steigender Kosten, Zölle auf bestimmte US-Güter wie medizinische Geräte und industrielle Chemikalien wie Ethan aufzuheben. Dies wurde zwar von der chinesischen Regierung nicht offiziell bestätigt, doch chinesische Tech-Unternehmen berichten bereits von Ausnahmen für einige Halbleiterprodukte. Quelle:… MARKTUPDATE: ZWISCHEN HANDEL UND GEOPOLITIK weiterlesen

Es ist wohl nun allerseits bekannt, dass Trump nicht der größte Fan von Fed-Chef Jerome Powell, geschweige denn von der geldpolitischen Institution Federal Reserve an sich zu sein scheint. Aber nach dem Interview von Powell am Mittwoch Abend, betonte Trump im gestrigen Treffen mit der italienischen Premierministerin Giorgia Meloni noch einmal mehr, wie wenig er… TRUMP UND SEIN 3-FRONTEN-KRIEG: NUN HAT ER AUCH NOCH POWELL GEGEN SICH weiterlesen

Am gestrigen Donnerstag verzeichneten die US-Aktienmärkte deutliche Verluste und korrigierten damit die historischen Kursgewinne des Vortages. Der S&P 500 fiel um -3,5 %, der Nasdaq um -4,2 % und der Dow Jones um -2,5 %. Besonders stark betroffen war der Technologiesektor. Ursache war eine zunehmende Risikoaversion der Investoren angesichts wachsender wirtschaftlicher Unsicherheit, insbesondere nach einer erneuten Eskalation im… MORNING BRIEFING: US-DOLLAR STARK UNTER DRUCK- EUROPÄISCHE MÄRKTE MIT ERHOLUNG weiterlesen

Die US-Aktienmärkte verzeichneten am Mittwoch einen historischen Kurssprung, nachdem US-Präsident Donald Trump überraschend eine 90-tägige Aussetzung der reziproken Zölle auf 75 Länder angekündigt hatte, die die USA wegen Gesprächen kontaktiert hatten und bislang nicht mit Gegenmaßnahmen auf die US-Zölle reagiert haben. Quelle: @TrumpDailyPosts / X Diese Länder erhalten ab sofort einen reduzierten Zollsatz von 10… 90 TAGE ATEMPAUSE IM ZOLLSTREIT- BÖRSEN IM HÖHENFLUG weiterlesen

Die sogenannten „Liberation Day“-Zölle, die US-Präsident Trump vergangene Woche im Rosengarten des Weißen Hauses angekündigt hatte, sind heute Nacht um 00:01 Uhr in Kraft getreten. Seitdem wurden die Zölle auf chinesische Produkte noch einmal um 50 Prozent erhöht, da Peking bereits mit Gegenzöllen reagiert hat. Derzeit liegen die Zölle auf chinesische Importe demnach bei unglaublichen… US-ANLEIHEN UNTER DRUCK- ZOLLCHAOS TREIBT KAPITALMARKTZINSEN IN DIE HÖHE weiterlesen

Die Woche des Liberation Day endet in einem Blutmassaker an den Märkten. Eine globale Veränderung bestehender Wirtschaftssysteme sorgt für transatlantische Unsicherheit und die Gefahr, dass die bisherige Korrektur in einem deutlich größeren Kursverlust als 10 Prozent enden könnte. Aber was passiert nach den letzten beiden tiefroten Handelstagen und was ist in der nächsten Woche entscheidend?… WOCHENAUSBLICK: NIMMT DER TRUMP-CRASH WEITER AN FAHRT AUF? weiterlesen

Es gibt wenige Indikatoren, welche tatsächlich eine Rezession oder eine zukünftige wirtschaftliche Entwicklung glaubwürdig „vorhersagen“ können. Der Grund dafür liegt in der Nicht-Trivialität der Wirtschaft und Welt an sich. Statt einer „Trivialen Maschine“, welche einer statischen Umgebung zugrunde liegt, ist die Wirtschaft nämlich ein System, welches keine monokausalen Prozesse kennt. Verändert man also einen Parameter… JUNK BONDS ALS KRISENINDIKATOR- WARUM STEIGENDE SPREADS EIN WARNSIGNAL SIND weiterlesen

Die US-Notenbank Federal Reserve (Fed) hat im Jahr 2024 einen Verlust von 77,6 Milliarden US-Dollar verzeichnet, nachdem das Minus im Jahr zuvor noch bei 114,6 Milliarden Dollar gelegen hatte. Damit setzt sich die Verlustserie der Fed fort, die zuletzt 2022 einen Gewinn ausweisen konnte. Quelle: @KobeissiLetter / X Erstmals seit Jahren veröffentlichte die Fed ihre… 77,6 MILLIARDEN DOLLAR VERLUST: FED BLEIBT 2024 TIEF IN DEN ROTEN ZAHLEN weiterlesen

Märkte im Aufwind: Hoffnung auf „gezieltere“ Zölle Die globalen Finanzmärkte starten mit positiven Vorzeichen in die Woche, insbesondere durch die Nachricht, dass US-Präsident Trump seine geplanten Zölle zum „Liberation Day“ am 2. April gezielter umsetzen könnte als zunächst befürchtet. Laut Berichten von Bloomberg und WSJ sollen Sektoren wie die Automobil- und Chipindustrie von den Maßnahmen… MÄRKTE ZUM WOCHENSTART- ZÖLLE UND KI IM FOKUS weiterlesen

In der kommenden Woche stehen die Finanzmärkte vor einem entscheidenden Test, da die Unsicherheiten rund um die Handelspolitik der USA und die erwarteten Konjunkturdaten aus Europa und den USA die Anlegerstimmung prägen werden. Update- Aktienmärkte An den Aktienmärkten zeigt sich eine interessante Entwicklung: Während europäische Indizes wie der DAX und der Euro Stoxx 50 zuletzt… MARKTAUSBLICK: UNSICHERHEIT DOMINIERT- GOLD AUF REKORDHOCH weiterlesen

Die politische und wirtschaftliche Lage in der EU spitzt sich erneut zu, insbesondere im Hinblick auf die Unterstützung der Ukraine und die finanzielle Stabilität der Mitgliedsstaaten. Bei einem EU-Gipfel in Brüssel konnten sich die Staats- und Regierungschefs nicht auf die Bereitstellung von fünf Milliarden Euro für die Lieferung von Munition an die Ukraine einigen. Vor… FINANZCHAOS IN DER EU: STREIT UM UKRAINE-HILFEN- DEUTSCHLANDS SCHULDENPAKET TREIBT PIGS-STAATEN IN DIE ENGE weiterlesen

Die weltweiten Aktienmärkte gerieten am Donnerstag unter Druck, nachdem Signale der US-Notenbank und anderer führender Zentralbanken auf anhaltende Unsicherheiten hindeuteten. Besonders im Fokus stand die Rede von EZB-Chefin Lagarde, welche Sorgen rund um mögliche Handelskonflikte verstärkte. Die europäischen Börsen, die um fast 1 % nachgaben, während sichere Anlageklassen wie der US-Dollar, Staatsanleihen und Gold gefragt… LAGARDE MAHNT ZUR VORSICHT: EZB-AUSSAGEN BELASTEN EUROPÄISCHE MÄRKTE weiterlesen

Die politische Lage in der Türkei hat sich dramatisch zugespitzt. Präsident Recep Tayyip Erdogan ließ seinen größten politischen Rivalen, den Istanbuler Bürgermeister Ekrem İmamoğlu, festnehmen. Dies geschah nur einen Tag, nachdem den Behörden zufolge sein Universitätsabschluss für ungültig erklärt wurde – ein Schritt, der ihn von einer Kandidatur bei der nächsten Präsidentschaftswahl ausschließen könnte. İmamoğlu… POLITISCHE KRISE IN DER TÜRKEI: ERDOGAN LÄSST OPPOSITIONSFÜHRER VERHAFTEN- LIRA STÜRZT AB weiterlesen

Marktupdate: Bevor wir am morgigen Mittwoch die Fed-Zinsentscheidung sowie die Entscheidung bezüglich des japanischen Leitzinses von der BoJ verkündet bekommen, ist auch der heutige Dienstag vor allem aus geo- und fiskalpolitischer Sicht sehr interessant. Der Artikel dient als prägnanter Überblick des heutigen Marktgeschehens. Markt Die europäischen Märkte zeigen sich freundlich, angeführt vom DAX, der mit… MARKTUPDATE: DAX AUF REKORDHOCH- US-MÄRKTE UNEINHEITLICH- ASIEN POSITIV weiterlesen

Die US-Börsen erholten sich am Freitag deutlich und konnten ihre Wochenverluste halbieren, nachdem die Gefahr eines Regierungsstillstands abnahm und es keine neuen Entwicklungen im Handelskonflikt von Präsident Trump gab. Aber wie nachhaltig wird diese Kurserholung sein? Unser kleines Marktupdate bringt Licht ins Dunkel. GRÜNER FREITAG FÜR DIE US-MÄRKTE Der technologielastige Nasdaq Composite stieg um +2,61… US-BÖRSEN MIT ERHOLUNG- DOCH WIE NACHHATLIG IST DER ANSTIEG? weiterlesen

Der deutsche CDU-Vorsitzende Friedrich Merz hat offenbar eine vorläufige Einigung mit den Grünen über ein milliardenschweres, schuldenfinanziertes Finanzpaket für Verteidigung und Infrastruktur erzielt. Nach intensiven Verhandlungen betonte Merz ironischerweise, dass „fiskalische Disziplin weiterhin wichtig bleibt“. Quelle: @zerohedge / X Das Paket sieht vor, die Schuldenbremse für Verteidigungsausgaben aufzuheben und einen 500-Milliarden-Euro-Fonds für Infrastruktur zu schaffen.… CDU, SPD UND GRÜNE EINIGEN SICH SCHEINBAR AUF FINANZPAKET- ANLEIHEMÄRKTE REAGIEREN weiterlesen

Die US-Verbraucherpreise (CPI) für Februar fielen schwächer aus als erwartet und verzeichneten mit einem Anstieg von +0,2 % zum Vormonat eine geringere Inflation als die prognostizierten +0,3 %. Dadurch sank die Jahresinflationsrate auf +2,8 %, während die Kerninflation ohne Lebensmittel und Energie mit +3,1 % den niedrigsten Stand seit April 2021 erreichte. Quelle: bls.gov /… FEBRUAR-CPI DATEN SCHWÄCHER ALS ERWARTET- MÄRKTE ATMEN AUF, INFLATION DENNOCH LÄNGST NICHT BEKÄMPFT weiterlesen

In Anbetracht der jüngsten Turbulenzen lohnt es sich, einen Blick auf das Bevorstehende zu werfen. Denn nicht nur, dass am gestrigen Tag die globalen Indizes um teilweise mehrere Prozentpunkte gesunken sind, sondern auch, dass erst zuletzt die Renditen der deutschen 10-jähriger Bundesanleihe den stärksten wöchentlichen Anstieg seit der Wiedervereinigung 1990 erlebten, verschärft den Fokus auf… WAS ERWARTET UNS AN DEN MÄRKTEN? INFLATION, SHUTDOWN-RISIKO UND POLITISCHE ENTSCHEIDUNGEN weiterlesen

Am ersten Handelstag der neuen Woche fielen die globalen Aktienmärkte und die Renditen von US-Staatsanleihen, da Anleger angesichts wachsender Sorgen über die US-Wirtschaft und die Auswirkungen der Handelspolitik von Präsident Donald Trump in sicherere Anlagen flüchteten. Der globale MSCI-Aktienindex verlor -1,7% und auch die großen US-Indizes wie der S&P 500 und der Nasdaq verzeichneten teils… MARKTUPDATE: GLOBALE BÖRSEN STARK UNTER DRUCK- TRUMP-ÄUßERUNGEN SCHÜREN REZESSIONSÄNGSTE weiterlesen

Nach dem „Sondervermögen“- bzw. Sonderschuldenhammer in der vergangenen Woche liegt nun die Hoffnung in der Unterstützung der Grüne. Diese haben aber vor einigen Stunden angekündigt, dem von CDU/CSU und SPD geplanten Finanzpaket nicht zuzustimmen. Sie fordern stattdessen eine nachhaltige Reform der Schuldenbremse und kritisieren die Vorgehensweise von Union und SPD. Die Koalitionspartner wollen die Schuldenbremse… GRÜNE BLOCKIEREN WOHL SCHULDENPAKET- MÄRKTE REAGIEREN VERHALTEN weiterlesen

Die EZB hat erwartungsgemäß ihre Leitzinsen um 25 Basispunkte gesenkt – die sechste Senkung in Folge –, wodurch der Einlagensatz auf 2,5 % fällt. Entscheidender als der Zinsschritt selbst war jedoch die geänderte Wortwahl in der Erklärung: Statt „monetär restriktiv“ heißt es nun, die Geldpolitik werde „bedeutend weniger restriktiv“. Dies könnte auf eine bevorstehende Pause… EZB SENKT LEITZINS ERNEUT UM 25 BASISPUNKTE weiterlesen

Eine der größten Schlagezeilen der Woche war vermutlich der GDP-Now-Indikator, welcher für das erste Quartal 2025 auf ein negatives Wachstum hindeutet. Laut der jüngsten Schätzung könnte das Bruttoinlandsprodukt nämlich im Zeitraum Januar bis März um -1,5% schrumpfen. Noch vor der Veröffentlichung des jüngsten Konsumausgabenberichts lag die Prognose bei einem Wachstum von +2,3%. Nach einer kleinen… WIE ES TATSÄCHLICH UM DIE AKTUELLE US-WIRTSCHAFT STEHT- IMMOBILIENMARKT, KONSUMSCHWÄCHE UND INFLATIONSDILEMMA weiterlesen

Die globalen Aktienmärkte verzeichneten am Mittwoch Zuwächse, nachdem das US-Repräsentantenhaus Trumps 4,5 Billionen Dollar schwere Steuersenkungspläne verabschiedete und an den Senat weiterleitete. Dies stützte den Dollar und half den Renditen von Staatsanleihen. Experten sehen darin eine positive Entwicklung für Unternehmen in den USA, da geringere Regulierung und Steuersenkungen erwartet werden. Zudem verbesserte sich die Marktstimmung… MARKTUPDATE: TRUMPS STEUERPLÄNE, ROHSTOFFABKOMMEN UND NVIDIA IM FOKUS weiterlesen

Die deutsche Bundestagswahl 2025 ist passé- Die Parteien der Mitte konnten trotz des Wahl-Sieges der CDU nur mit Negativrekorden glänzen, die AFD verdoppelte sich binnen der letzten drei Jahre auf über 20%. Die deutschen Konservativen unter Friedrich Merz haben unmittelbar nach ihrem Wahlsieg angekündigt, schnell eine Regierung zu bilden. Allerdings stehen ihnen schwierige Koalitionsverhandlungen bevor,… DEUTSCHLAND NACH DER WAHL: KOALITIONSPOKER UND GEMISCHTE MARKTREAKTIONEN weiterlesen

Die US- Märkte erlitten am gestrigen Freitag deutliche Verluste. Nach bescheidenen Wirtschaftsdaten aus der Industrie sowie dem Immobilienmarkt und einem sehr enttäuschenden Michigan Verbrauchervertrauen, kam es zu Kapitalabflüssen von fast 1 Billionen USD. Seit dem 27. Januar ist der S&P500 nicht mehr über 1 Prozent gefallen- bis gestern. Was es damit auf sich hat und… KAPITALABFLÜSSE VON 927 MILLIARDEN USD- WAS IST AN DEN AMERIKANISCHEN MÄRKTEN LOS? weiterlesen

Der heutige Freitag war von einigen sehr interessanten und aufschlussreichen Daten dominiert. Wohingegen in der Eurozone keine dicken Überraschungen zu vermelden waren und sich besonders die Industrie laut dem EMI weiter auf dem absteigenden Ast befindet, kam es in den USA insbesondere im Dienstleistungssektor sowie im Immobilienmarkt zu überraschend trüben Zahlen. Marktupdate- Einkaufsmanagerindizes Europa Die… MARKTUPDATE: EUROZONE WEITERHIN STAGNIEREND, US-WIRTSCHAFT MIT RÜCKLÄUFIGEN BEWEGUNGEN- HÄUSERMARKT UNTER DRUCK weiterlesen

Nicht nur der Goldpreis, welcher zwischenzeitlich auf 2.947 US-Dollar pro Feinunze gestiegen ist, sondern auch die Comex- Tresore befinden sich derzeit auf Allzeithochs. Was es damit auf sich hat und inwiefern daraus Momentum und langfrsitiges Aufwärtspotential für das Edelmetall entstehen kann, erfährst du in diesem Beitrag. Zunächst folgte der gestrige Anstieg einer erhöhten Preisprognose der… COMEX- TRESORE AUF REKORDHOCH: DER GEHEIME MOTOR HINTER DEM GOLDPREISANSTIEG? weiterlesen

Besonders die US-Aktienmärkte erholten sich am Donnerstag strotz anfachender Inflation spürbar. Der Dow Jones Industrial stieg bis dato um +0,21 % auf 44.462,88 Punkte, der S&P 500 steht mit einem Plus von +0,61 % bei 6.089,12 Punkten und der Nasdaq 100 gewann bis jetzt ganze +1,09 % (21.955,63 Punkte). Und das alles bei Verbraucher –… ALLZEITHOCHS UND INFLATION – WIDERSTAND ODER IGNORANZ? weiterlesen

Der US-Verbraucherpreisindex (CPI) stieg im Januar stärker als erwartet, was die vorsichtige Haltung der US-Notenbank bezüglich Zinssenkungen unterstreicht. Laut dem Bureau of Labor Statistics erhöhte sich der CPI im Monatsvergleich um +0,5 % nach +0,4 % im Dezember und lag im Jahresvergleich bei +3,0 % statt der prognostizierten +2,9 %. Diese Entwicklung führte zu einem… CPI-INFLATION STEIGT AUF 3,0% – KAPITALMARKTZINSEN WIEDER ÜBER 4,65% weiterlesen

Gold erreicht ein Allzeithoch von 2.900 USD und markiert somit, welches Asset der tatsächliche Schutz vor geopolitisch unsicheren und wirtschaftspolitisch turbulenten Zeiten ist. Extrahieren wir jedoch mal die psychologischen Effekte, welche sicherlich einen nicht klein zuredenden Anteil an dem erfolgten Anstieg des Edelmetalls ausmachten. Denn, wenn man die Inflationssorgen, die geopolitischen Risiken und die Unsicherheit… ANALYSE: GOLD IM HÖHENFLUG – MULTIPOLARITÄT UND STRUKTURELLES FINANZUMDENKEN weiterlesen

Die Entwicklung der Federal Reserve (Fed) Bilanz und der Reverse Repo (RRP) Fazilität seit dem Ausbruch der Corona-Pandemie im Jahr 2020 war von dramatischen Veränderungen geprägt. X-Posts, wie etwa der von Kevin Malone, sorgen nun für Aufsehen und bringen die Frage ins Spiel, ob der massive Rückgang der Fed Reverse Repo Facility fehlende Liquidität im… WARUM DIE FED REPO REVERSE FAZILITÄT KEIN ZEICHEN FÜR LIQUIDITÄTSENGPÄSSE IST weiterlesen

Marktupdate: Die Finanzmärkte haben zum Wochenstart einen Dämpfer erlitten, nachdem US-Präsident Donald Trump neue Zölle auf Waren aus Kanada, Mexiko und China verhängt hat. Sowohl die traditionellen Märkte in Amerika sowie in Europa starten tief im Minus, sondern vor allem Spekulationsassets wie Bitcoin oder Ethereum werden in Millionenhöhe liquidiert. Quelle: @realDonaldTrump / X Marktupdate –… MARKTUPDATE: DAS ZOLL-MASSAKER AN DEN MÄRKTEN weiterlesen

Die Staatsverschuldung ist bei Weitem nicht nur ein Thema in aktuellen politischen Debatten rund um die Wirtschaftspolitik in Deutschland, sondern viel mehr ein zentraler Ankerpunkt in der Finanzstabilität der gesamten europäischen Wirtschaft. Die Staatsverschuldungsrichtlinien in der EU basieren auf dem Stabilitäts- und Wachstumspakt (SWP), der festlegt, dass das jährliche Haushaltsdefizit eines Mitgliedsstaates 3 % des… WARUM DER GEDANKE DEUTSCHER STAATSVERSCHULDUNG FALSCH IST weiterlesen

Es war der Hedgefonds-Manager Ray Dalio, welcher davor warnte, dass das UK vor einer möglichen „Schuldentodesspirale“ stehe. In Anbetracht dessen, dass die London Stock Exchange in Großbritannien neben New York als der zentrale Welthandelspunkt gesehen wird, ist es nicht ganz unerheblich wie es mit der Realwirtschaft aussieht. Nach Offenlegung der für das Jahr 2024 aufgezeichneten… ANALYSE – DROHT DEM UK EINE SCHULDEN-ABWÄRTSSPIRALE? weiterlesen

US-Präsident Donald Trump feierte gestern pompös seinen Antritt ins Amt des 47. Präsidenten der Vereinigten Staaten. Dabei stellte er einen Rekord auf, indem er 42 der sogenannten Executive Orders verabschiedete. Anders als noch während des frühen Tages erwartet, verkündete er dann doch 25%-Zölle gegen Kanada und Mexico. Das war Trump sein erster arbeitstag Trump hatte… DAS BESCHLOSS TRUMP AM ERSTEN TAG SEINER ZWEITEN AMTSZEIT weiterlesen

Am 20. Januar 2025 startet in Washington nun endgültig die zweite Präsidentschaft von Donald Trump. Die große Frage, welche sich stellt, ist wie es nach der Machtübernahme weitergehen wird. Besonders bezüglich der normabweichenden Anleiherenditen, welche sich überproportional zu der 100-Basispunkte Leitzinssenkung entwickelt haben, dürfte ein elementarer Faktor die US-Staatsverschuldung werden. Der Protektionismus sowie die angedachten… AMERIKAS GIGANTISCHE VERSCHULDUNG – WIE ES NACH TRUMP SEINEM AMTSANTRITT WEITERGEHEN KÖNNTE weiterlesen

Der heutige Mittwoch hat für eine überraschend positive Dynamik der Aktien-Märkte gesorgt. Trotz angezogener Inflation lassen sich die Anleger nicht beeindrucken und legen den Fokus auf die Quartalszahlen der Banken. Die Kapitalmarktzinsen sinken, der USD bleibt weiterhin solide und der DAX erzielt ein Rekordhoch. Mehr dazu in dem folgenden Beitrag. Bankensektor überzeugt Quelle: TradingView Die… INFLATION WIE ERWARTET BEI 2,9% – US-BANKEN MIT REKORDZAHLEN – MÄRKTE STEIGEN weiterlesen

Die vergangenen Wochen haben wir immer wieder auf die steigenden Kapitalmarktzinsen aufmerksam gemacht und versucht, die vielfältigen Gründe ausfindig zu machen. Neben Janet Yellens liquiditätsflutender Emittierung von kurzlaufenden Anleihen gab es eine Reihe von renditebegünstigenden Faktoren, wie beispielsweise der strukturellen Reduktion in chinesischen und japanischen Zentralbankbilanzen. Nun kommt immer wieder der Begriff „term-premium“ auf, dessen… „TERM PREMIUM“ – UND DARUM MUSS DIE FED BALD VIELLEICHT WIEDER ANLEIHEN KAUFEN weiterlesen

Heute um 14.30 Uhr MEZ wurden standardgetreu die PPI-Daten aus den USA veröffentlicht. Da diese ein Vorreiter der wichtigen CPI-Daten sind und in direkter Kausalität stehen, waren die Augen heute besonders auf die Erzeugerpreise gerichtet. Diese fielen schwächer als erwartet aus, was zunächst eine leicht positive Marktreaktion seitens der US-Indizes zur Folge hatte. Blickt man… PPI-DATEN UNTER DEN ERWARTUNGEN – MÄRKTE ETWAS STABILER weiterlesen

Die heutige Veröffentlichung der chinesischen Handelsbilanz gibt Anlass dazu, die aktuelle wirtschaftliche Lage der zweitgrößten Volkswirtschaft der Welt etwas genauer unter die Lupe zu nehmen. Immer wieder wird medial ein Abstieg des Exportweltmeisters prophezeit- sie sollen die großen Verlierer des von Trump angekündigten Protektionismus werden. Die großen Probleme bezüglich der schwachen Binnennachfrage sowie des Immobilienmarktes,… WO STEHT CHINA IM GLOBALEN HANDEL – UND WERDEN SIE UNTERSCHÄTZT? – ANALYSE weiterlesen

Marktausblick: Nach dem volatilen Handelsschluss der vergangenen Woche wird das Marktgeschehen der nächsten Handelswoche von zentraler Bedeutung für den weiteren Verlauf der Aktienmärkte sein. Neben Inflationsdaten beginnt nämlich in den USA die Berichtssaison für das vierte Quartal wie bekanntlich mit den Banken. Im Falle weiter steigender Kapitalmarktzinsen dürften einige wichtige Marken getestet werden. Marktausblick –… MARKTAUSBLICK: INFLATIONSDATEN UND BERICHTSSAISON weiterlesen

Marktupdate: Die Aktienrallye im Jahr 2024 war durch zwei primäre Faktoren getrieben- KI-Boom und Zinssenkungshoffnungen. Auch wenn im späteren Verlauf noch der Trump-Hype für Aufschwung sorgte, ist nun ein fundamentales Standbein der steigenden Kurse verloren gegangen. Ist es nur ein kleiner Rücksetzer oder der Anfang eines Bärenmarktes? In dem heutigen Marktupdate finden Sie einen kurzen… MARKTUPDATE/ANALYSE: ARBEITSMARKTDATEN CRASHEN ZINSSENKUNGS-NARRATIV weiterlesen

Nach den heute veröffentlichten US-Arbeitsmarktdaten schossen die Anleiherenditen sowie der US-Dollar in die Höhe- das zinslose Gold jedoch ebenso. Warum dies äußerst ungewöhnlich ist und was die Gründe dafür sein könnten, versuchen wir kurz und kompakt in diesem Beitrag zusammenzufassen. Aussetzung der Divergenz Normalerweise besteht zwischen Gold und dem Dollar sowie den Staatsanleiherenditen eine negative… GOLD AUF REKORDSTÄNDEN TROTZ UNGEMEIN HOHER KAPITALMARKTZINSEN – DIE GRÜNDE weiterlesen

Gespannt schauen heute die Anleger auf den amerikanischen Arbeitsmarkt- die Aussagen von Fed-Chef Powell und das letzte FOMC-Protokoll haben offenbart, dass die Arbeitsmarktdaten momentan die entscheidende Rolle tragen, ob es vielleicht doch zu mehr Zinssenkungen kommen könnte als erwartet. Die Non-Farm-Payrolls sowie die Arbeitslosenquote haben heute weiter Wind aus den Segeln genommen, der US-Dollar und… US-ARBEITSMARKT DEUTLICH STÄRKER ALS ERWARTET – USD STEIGT WEITER weiterlesen

Nach dem Rekordhoch Mitte Dezember näherte sich der DAX auch heute wieder den 20.522 Zählern. Mit einem Tagesplus von +0,55% notiert der deutsche Leitindex zwischenzeitlich über den 20.450 Punkten, dreht dann nach CNN-Nachrichten ins Minus- aber warum? DAX -Aktuell Nachdem man Ende letzten Jahres Richtung der 19.600 Punkte zusteuerte, brachte das Neujahr einiges an Dynamik… DAX ERST AUF REKORDJAGD, DANN IM MINUS – DIE GRÜNDE weiterlesen

Marktupdate: Nachdem die JOLTS Stellenangebote sowie der ISM Einkaufsmanagerindex veröffentlicht wurden, gerieten die Aktienmärkte zunehmend unter Druck. Auf der einen Seite sah man einen robusten Arbeitsmarkt, auf der anderen Seite einen Preisteuerungsanstieg im Bereich der Dienstleistungen. Marktupdate – USA Der DowJones notiert derzeit mit -0,19% leicht im Minus, ebenso der S&P500 (-0,76%). Trotz der großen… MARKTUPDATE: VERPUFFENDE ZINSSENKUNGSHOFFNUNGEN DRÜCKEN DIE MÄRKTE weiterlesen

Das Bureau of Labor Statistics veröffentlichte um 16.00 Uhr MEZ die JOLTS Stellenangebote. Diese dienen der Erfassung offener Stellen sowie der Dynamik auf dem Arbeitsmarkt. Besonders die amerikanische Notenbank Fed nimmt die zugrundeliegenden Daten als einen der primären Indikatoren in Bezug auf Zinsentscheide. Jolts deutlich über Konsenserwartungen Erwartet wurden 7,730 Millionen offene Stellen, nachdem die… USA: JOLTS STÄRKER ALS ERWARTET – USD STEIGT weiterlesen

Marktupdate – USA Marktupdate: Es steht die erste richtige Handelswoche im Jahr 2025 an. Auch wenn die US-Börsen am Donnerstag, den 09.01.2025, wegen des President Jimmy Carter National day of Mourning geschlossen sind, ist dem Verlaufe dieser Woche deutlich mehr zu entnehmen, als dem der Letzten. Die Trump-Story der Washington Post hat auch auf den… MARKTUPDATE: VIEL BEWEGUNG AN DEN MÄRKTEN weiterlesen

Die Devisenmärkte waren heute durch außerordentlich spannende Storys getrieben. Besonders im Fokus stand hierbei eine Nachricht der Washington Post, welche erst für mächtig Auftrieb beim Euro sorgte und sich danach als Falschinformation erwies. Devisen – USD Was ist passiert? Die Washington Post hat am heutigen Tag berichtet, dass Donald Trump Quellen zufolge Berater Zölle prüfen… DEVISEN: TRUMP UND TRUDEAU TREIBEN WÄHRUNGEN weiterlesen

Zuletzt wurden erst die Zinssenkungshoffnungen seitens der Fed gedämpft, jetzt könnte auch die EZB die Märkte enttäuschen. Bis dato ging nämlich der breite Markt davon aus, dass sich der Zinssenkungszyklus der Europäischen Zentralbank weiter fortsetzt. Die neusten Konjunkturentwicklungen zeigten jedoch, dass sich vor allem die Variablen auf der Inflationsseite zunehmend verschieben- wie sicher sind also… WARUM DIE EZB – ZINSSENKUNGEN 2025 GEFÄHRDET SIND weiterlesen

Nach einer kurzen Pause sind wir nun wieder für Sie da und starten direkt mit unserem Wochenrückblick auf die erste Kalenderwoche des neuen Jahres 2025. Neben den allgemeinen Startschüssen an den Kapitalmärkten haben auch die Daten einiger Wirtschaftsräume für Kenntniszugewinne gesorgt- der Dollar wird immer stärker und dem Euro droht zunehmend die Parität. Wochenrückblick –… WOCHENRÜCKBLICK: GEMISCHTER START INS JAHR 2025 weiterlesen

Marktupdate USA/Europa: Nach den Weihnachtsfeiertagen kehrte am Freitag wieder Normalität in den Handel. Dabei kam vor allem der US-Aktienmarkt zunehmend unter Druck, während die europäischen Börsen nach einigen Handelstagen mit negativem Vorzeichen wieder etwas an Halt gewannen. Marktupdate – USA In den USA kam es heute zu einem ungewöhnlich schwachen Handelstag. Denn wohingegen es historisch… MARKTUPDATE/ANALYSE: SANTA-RALLYE IN GEFAHR? weiterlesen

Es ist eine immer wiederkehrende Diskussion der Volkswirtschaft China- sinkende Häuserpreise, sinkende Konsumnachfrage und massive Neuverschuldung. Nun möchte die Regierung im Jahr 2025 der Deflation ein Ende setzen und plant dafür ein noch nie in der Größe dagewesenes staatliches Ausgabenprogramm. CHina – Sonderanleihen im WErt von 411 Milliarden USD Reuters1 berichtet, dass aus der zuletzt… CHINA: DAS 3 BILLIONEN YUAN- PROGRAMM 2025 weiterlesen

Die europäischen Börsen haben aufgrund der Feiertag geschlossen, die Amerikanischen machen erst morgen dicht- auch wenn es wenig Kursbewegungen gibt, machen die Anleiherenditen auf sich aufmerksam. Anleiherenditen über 4,6% Nach dem Ausbruch nach oben hin, kennen die kurzfristigen sowie langfristigen Anleiherenditen kein Halten mehr. Bis dato stiegen die US10Y um +0,70% auf 4,621%. Auch wenn… ANLEIHERENDITEN ÜBER 4,6% – SPX ÜBER 6.000 PUNKTEN weiterlesen

Vor den Weihnachtsfeiertagen und den geschlossenen Börsen liegt der Fokus auf dem heutigen Handelstag – ein kleiner Marktausblick für den 23.12.2024. Nach den Turbulenzen der vergangenen Woche dürften die geldpolitischen Entscheidungen der Fed auch noch diese Woche Einfluss haben. Marktausblick – Wirtschaftsdaten Gemeldet wurden schon die Daten bezüglich des Bruttoinlandsprodukts von Großbritannien. Im dritten Quartal… MARKTAUSBLICK: RUHIGER HANDELSSTART- DAX,GOLD,DXY weiterlesen

Auch, wenn der letzte Handelstag der Vorweihnachtswoche in Amerika noch nicht beendet ist, gibt es ein zwischenzeitliches Marktupdate. Der Dip der Märkte scheint nun wieder interessierte Käufer angelockt zu haben, welche ihre Chance in der Hoffnung einer Weiterführung der diesjährigen Rallye sehen. Marktupdate – USA In den USA ging es heute nach Handelseröffnung munter bergauf.… MARKTUPDATE: INDIZES DREHEN INS PLUS weiterlesen

Es gibt mal wieder Meldungen aus China: Laut Reuters-Berichten wird nämlich ein Rekord-Defizit für 2025 beschlossen, welches eine Ausweitung der Stimuli zufolge hat. Die geldpolitischen Entscheidungen werden vor allem bezüglich des Handelskriegs mit den USA unter die Lupe genommen- die Chinesen wappnen sich weiter. CHINA BESCHLIESST REKORD-DEFIZIT Chinas Regierung plant für 2025 ein Rekord-Haushaltsdefizit von… HANDELSKRIEG – CHINA BEREITET REKORD-STIMULUS VOR weiterlesen

Bezüglich der stark ansteigenden Kapitalmarktzinsen lohnt es sich mal kurz hinzuschauen, welche Finanzbereiche der USA besonders unter der aktuellen Marktentwicklung leiden. Real-Estate – Refinanzierung Quelle: @VladTheInflator / X Was passiert, wenn die Kapitalmarktzinsen steigen? Genau, die Refinanzierungskosten steigen mit. Das könnte ein großes Problem werden, denn 2024 sind stand jetzt Hypotheken für Gewerbeimmobilien im Wert… USA: BANKEN – DIE GROßEN VERLIERER? weiterlesen

Nach dem gestrigen Kursrutsch fällt das heutige Marktupdate etwas freundlicher aus. Die Börsen scheinen etwas fester, von einer wirklichen Gegenbewegung ist jedoch nicht zu sprechen. Marktupdate – USA In den USA haben sich die Märkte wieder etwas stabilisiert. Der Dow Jones scheint seinen ersten Tagesgewinn seit 11 Tagen erzielen zu können und steht derzeit mit… MARKTUPDATE: LEICHTE ERHOLUNG AN DEN MÄRKTEN weiterlesen

Es kam alles wie erwartet- die Fed senkt den Leitzins auf 4,25% – 4,50% und trotzdem kommt es an den US-Aktienmärkten zu lange nicht gesehenen Abverkäufen. Was die Marktdynamik am heutigen Mittwoch bewegt hat, klärt ein Einblick in die heutige Pressekonferenz des Fed-Chefs Jerome Powell. Pressekonferenz Powell Powell spricht von einer „overall strong economy“, welche… MARKTUPDATE: FED SENKT ZINSEN – US-MÄRKTE FALLEN weiterlesen

Es scheint oft vergessen zu werden, wie relevant der seit vielen Jahren laufende Konflikt zwischen China und Taiwan ist- und wie diese Relevanz mit jedem Tag des Voranschreitens der künstlichen Intelligenz wächst. Neuste Entwicklungen haben nun für Aufsehen gesorgt und gleichzeitig die von uns schon des Öfteren betonte „versteckte“ und nicht auf den ersten Blick… CHINA-TAIWAN-KONFLIKT: KOSTEN WÄREN VERHERREND weiterlesen

Es beginnt die historisch betrachtet stärkste Woche an den Aktienmärkten- der heutige Dienstag vor der morgen anstehenden Fed-Entscheidung lässt die Märkte jedoch nachgeben und ein wesentlicher Faktor ist dabei Nvidia. Einzelhandelsumsätze stärker als erwartet Die Einzelhandelsumsätze in den USA sind im Oktober überraschend deutlich gestiegen. Laut dem US-Handelsministerium erhöhten sich die Erlöse gegenüber dem Vormonat… MARKTUPDATE: SPX SCHWÄCHER-NVIDIA VOR KORREKTUR weiterlesen

Das Marktupdate für den Wochenbeginn fällt ziemlich gemischt aus- die US-Märkte zeigen erneut Stärke, wohingegen der europäische und deutsche Aktienmarkt leichte Verluste zu verbuchen hat. Die Wirtschaftsdaten aus Deutschland, Frankreich, Europa, Großbritannien, Japan und den USA geben weiter Aufschluss über die Zinsentscheidungsrichtung. Wirtschaftsdaten Der heutige Montag war geprägt von Einkaufsmanagerindizes, also die Befragung von Einkaufsleitern… MARKTUPDATE: USA SOLIDE – DEUTSCHLAND SCHWÄCHER weiterlesen

Der Wochenrückblick für die KW 50 fällt gemischt aus: Wirtschaftsdaten haben die euphorische Stimmung an den Märkten etwas gedrückt. Die Zinssenkungen in Europa haben die Aktienmärkte nur leicht beflügelt- Gold zeigt hingegen irrationale Stärke. Wochenrückblick – USA In den USA haben uns am Mittwoch die letzten relevanten Inflationsdaten als Basis für die in der nächsten… WOCHENRÜCKBLICK: GEMISCHTE GEFÜHLE weiterlesen

Neben Bitcoin gibt es ein Unternehmen, welches in den letzten Wochen und Monaten für mächtig Aufsehen gesorgt hat- MicroStrategy (MSTR). Aber was hat das börsennotierte Unternehmen mit Bitcoin zu tun und warum wird sich zu dem Geschäftsmodell von CEO Michael Saylor immer wieder kritisch geäußert? MSTR – Unternehmensprofil Unser Partner investing.com beschreibt das Unternehmensprofil wie… SO RISKANT IST DAS GESCHÄFT VON MSTR WIRKLICH! weiterlesen

Die heute vermeldete US-Inflation fiel den Erwartungen entsprechend aus. Mit einem Anstieg der Inflationsrate auf 2,7% zum Vorjahresmonat sehen wir nun zum zweiten Mal in Folge einen Anstieg der Verbraucherpreise. Nach dem Tief im September, welches bei 2,4% lag, scheint nun eine wieder auffachende Inflation im Gange zu sein. Im Vergleich zum Vormonat Oktober stiegen… US-INFLATION BEI 2,7% – WIE MACHT DIE FED WEITER? weiterlesen

Peter Schiff meldete sich mal wieder zu Wort- der Bitcoin-Opportunist sorgte mal wieder mit einer steilen These für Aufhorchen in der Krypto-Szene. Während Schiff Bitcoin als eine echte Bedrohung bezeichnet, drängen Amazon-Anleger auf die Bilanzaufnahme der führenden Kryptowährung. Schiff: „Bitcoin ist nichts mehr als eine Geldverschwendung“ Quelle: @PeterSchiff / X In einem Tweet äußerte Peter… PETER SCHIFF: „BITCOIN IST STAATSFEIND NR. 1“ weiterlesen

Rekorde an den Märkten In der ersten Dezemberwoche zeigte der DAX erneut Rekorde und überschritt erstmals die Marke von 20.000 Punkten, begleitet von täglichen Allzeithochs. Diese Entwicklung wurde durch starke US-Börsen beflügelt, wo S&P 500 und Nasdaq 100 ebenfalls neue Höchststände erreichten. In Asien blieben die Märkte zurückhaltender. Parallel dazu setzte Bitcoin seine Rally fort… WOCHENRÜCKBLICK: REKORDE UND ZWEIDEUTIGE US-WIRTSCHAFT weiterlesen

Frankreich steht derzeit vor einer doppelten Krise, die politische Instabilität und wirtschaftliche Herausforderungen miteinander verbindet. Nach dem Sturz der Regierung von Premierminister Michel Barnier herrscht politische Unsicherheit, ausgelöst durch das Scheitern des Haushalts für 2025. Der Haushalt, der Maßnahmen zur Stabilisierung der steigenden Staatsverschuldung vorsah, wurde im Parlament abgelehnt, was zu einem Misstrauensvotum führte. Präsident… FRANKREICH: WIE WEITREICHEND IST DIE KRISE? weiterlesen

Es sind die Daten, auf die wir die ganze Woche gewartet haben- die Arbeitsmarktdaten aus den USA. In Anbetracht der nächsten FOMC-Sitzung sind die Arbeitsmarktdaten eines der beiden grundlegenden Entscheidungsparameter, auf Basis dessen die Fed entscheiden wird. Arbeitsmarktdaten über den Erwartungen Aufgrund der beiden Hurrikans Helene und Milton, die im Oktober einzelne Teile der Wirtschaft… US-ARBEITSMARKT ROBUST- ZINSEN SENKEN ODER NICHT? weiterlesen

Bitcoin knackt am heutigen Tag die historische Marke von 100.000 USD! Eine historische Zahl, welche von einigen Analysten, wie auch von uns nicht unbedingt erwartet wurde. Die Gründe sind jedoch eindeutig- die Powell-Rede hat sehr unterschiedliche Aussagen beinhaltet, welche auch die Märkte beeinflussen. Powell sieht Bitcoin als „digitales Gold“ In seinem Auftritt am Mittwochabend mitteleuropäischer… MARKTUPDATE: BITCOIN KNACKT 100K- POWELL TREIBT MÄRKTE weiterlesen

Die Veröffentlichung der dies wöchigen US-Wirtschaftsdaten mit Fokus auf den Arbeitsmarkt geht weiter. Heute stand der Einkaufsmanagerindex auf der Probe- die Konjunkturdaten waren größtenteils enttäuschend, weshalb die Märkte stiegen und die Renditen fielen. Eine Zinssenkung wird immer wahrscheinlicher. Einkaufsmanagerindex- Dienstleistungen enttäuscht Die heute gemeldeten Daten aus dem Bereich der Dienstleistungen fallen unter den Erwartungen aus.… SCHWACHE US-WIRTSCHAFTSDATEN STÜTZEN MÄRKTE weiterlesen

Die große Arbeitsmarktbericht-Woche steht bevor und den Anfang machten heute Nachmittag die JOLTS. Die JOLTS sind die offenen Stellen und dienen als Indikator für die Dynamik am Arbeitsmarkt. Gemeldet wurden für den Oktober heute 7,744 Millionen offene Stellen, erwartet wurden 7,510 Millionen. Die JOLTS des Vormonats September wurden jedoch von 7,443M auf 7,372M nach unten… US-WIRTSCHAFT: JOLTS BESSER ALS ERWARTET weiterlesen

Trump und die Zölle- ein Thema, welches auch in unserem Wirtschaftsjournal die letzten Wochen des Öfteren aufgegriffen wurde. Nachdem die Märkte gestern über den designierten neuen Finanzminister Bessent jubelten, hat Donald Trump während der Nacht Zollankündigungen gemacht- Die Wallstreet reagierte sehr gemischt. Trumps Zolläußerungen Trump kündigte an, dass die chinesischen Waren mit weiteren 10% auf… WARUM TRUMP-ZÖLLE EBENSO DIE USA BELASTEN weiterlesen

Nachdem Donald Trump Scott Bessent zum designierten Finanzminister der USA nominiert hat, verzerrte sich das Bild der Märkte zum Wochenstart gegenüber den vergangenen Handelstagen. AktienMärkte optimistisch Bessent ist Hedgefonds-Manager, Milliardär und ein Experte bezüglich der Rentenmärkte. Er wurde nun von Trump als Finanzminister vorgeschlagen, was sehr wahrscheinlich auch so umgesetzt werden wird. Bessent kündigt an,… MARKTUPDATE- MÄRKTE FEIERN BESSENT-NOMINIERUNG weiterlesen

Der Freitag bringt nochmals etwas Positivität in die Märkte, womit der Tag fast ausschließlich nur grüne Zahlen mit sich bringt – DXY und Gold besonders stark. DAX schließt über 19.300 EUR Der deutsche Aktienindex DAX schließt heute über den 19.300 Euro und legt somit +0,92% zu. Die durch die schwachen Konjunkturdaten in der Eurozone erwarteten… MARKTUPDATE: DXY ÜBER 107 – GOLD WIEDER AUF KURS weiterlesen

Bis dato war das aktuelle Börsenjahr mehr als nur ein gutes Jahr, viel mehr bot es einen historischen Anstieg, welcher einzigartige Renditechancen ermöglichte- nun ist der Zeit für eine Marktanalyse. Denn es scheint nun einen möglichen Wendepunkt zu geben, welcher die Aktienmärkte wieder auf einen „Normalkurs“ bringen könnte. In dieser Marktanalyse schauen wir auf die… MARKTANALYSE-WIE GEHT ES AN DEN MÄRKTEN WEITER? weiterlesen

Die Target Corporation- hinter Walmart die zweitgrößte Einzelhandelskette in den USA- legte heute vorbörslich die Bücher für das zurückliegende dritte Quartal offen. Target – Quartalszahlen Die veröffentlichten Quartalszahlen waren ein Desaster. Beim Umsatz musst man statt des Konsens von 25,74 Milliarden USD nur knapp 25,23 Milliarden USD hinnehmen. Der bereinigte Gewinn je Aktie blieb mit… BREAKING: TARGET CORP. MIT HORROR-ZAHLEN – MÄRKTE GEBEN NACH weiterlesen

Gibt es nun eine Phase der Korrektur? Der fulminante Anstieg der amerikanischen Aktienmärkte, nachdem Donald Trump die Wahl zum Präsidenten gewonnen hat, ist seit letztem Freitag ins Stocken gekommen. Seither verlor der S&P500 bis zu -1,60%. Auch wenn der Index heute wieder etwas stabiler scheint und über den 5.900 Punkten handelt (+0,20%), gibt es einige… DROHT DEM S&P500 NUN EINE KORREKTUR? – GOLD STEIGT weiterlesen

Nachdem die Verbraucherpreise im September verglichen zum Vorjahresmonat um 1,7% angestiegen sind, erwarteten Analysten eine Inflationsrate von 2,0% im Oktober. Dieser dreiprozentige Anstieg ist wie erwartet eingetroffen. Teuerungen bezüglich Lebensmittelnund Dienstleistungen Der Hauptgrund für den Anstieg der Verbraucherpreise liegt an den Preissteigerungen in der Lebensmittel-, Tabak-, und Alkoholindustrie. Dort stiegen die Preise um 2,9%. Die… EUROZONE: INFLATIONSRATE WIE ERWARTET BEI 2% weiterlesen

Anleiherenditen sind ein fundamentaler Indikator, wenn es um das Einpreisen von Risiken geht. Schon in der Vergangenheit waren sie schon immer ein Indikator, sobald es um Wirtschaftsschwäche und Inflationssorgen ging. Europäische Renditen ziehen an Wirft man einen Blick auf die 10-Jährigen Anleiherenditen, ist ein wirklich großer Anstieg zu erkennen. Sowohl die deutschen, als auch die… WARNSIGNAL? EUROPÄISCHE ANLEIHERENDITEN STEIGEN weiterlesen

Nachdem die Märkte Ende der letzten Woche in Abgabelaune gewesen sind, stellt sich die Frage, wie es diese Woche weitergehen wird- Alle wichtigen Termine finden Sie in unserem heutigen Marktausblick. Konjunkturdaten aus den USA Montag Diese Woche gibt es einige Highlights: Heute um 19.30 Uhr ergreift EZB-Präsidentin Lagarde das Wort. Dienstag Morgen werden wir dann… MARKTAUSBLICK: WAS ERWARTET ANLEGER DIESE WOCHE? weiterlesen

Der letzte Handelstag der Woche ist geprägt von der gestrigen Powell-Rede, welche nach den PCE-Daten gehalten wurde. Der Fed-Chef wählte Worte, welche die Zinssenkungshoffnungen vorerst trüben. Die Wallstreet verliert heute dementsprechend an Boden. SPX, DJI und NDX Alle drei Märkte geraten nach Handelseröffnung ins Minus. Der SPX steht aktuell bei -1,17%, der DowJones bei -0,71%… MARKTUPDATE: POWELL-REDE DÄMPFT AKTIEN-MÄRKTE weiterlesen

Am heutigen Mittwoch wurden die Konsumentenpreise in den USA bekannt gegeben. Diese fielen mit 2,6% im Vergleich zum Vorjahresmonat gleich dem Konsens aus. Nichts desto trotz sieht man den zweiten Anstieg in Folge. Aber wie reagieren die Märkte? Die Märkte sowie auch das CME FedWatchTool interpretieren die US-Inflationsdaten zunächst als nicht wirklich tragisch. Die Erwartungen… MARKTUPDATE: US-INFLATION STEIGT AUF 2,6% – MÄRKTE ZEIGEN SICH GELASSEN weiterlesen

Irgendwann muss es dann doch einmal passieren- Nach der stärksten Börsenwoche des Jahres kommen nahezu alle Indizes mal wieder in den „Genuss“ der Realität. Der Dienstag brachte jedoch nicht nur den Indizes rote Zahlen, auch die deutsche Berichtssaison entfachte einen Abverkauf. ROTE INDIZES Nach dem ersten Mal in der Börsengeschichte, dass der SPX über 6.000… MARKTUPDATE: INFLATIONSSORGEN DRÜCKEN INDIZES-DEUTSCHLANDS INFLATION WIEDER HÖHER weiterlesen

Die Handelswoche startet für die meisten Assetklassen positiv- der Goldpreis gerät jedoch wieder leicht unter Druck. Der Bitcoin fliegt zum nächsten All-Time-High, während die traditionellen Märkte weniger Bewegung zeigen. Bitcoin zeitweise bei 88.000 USD Der Wahlsieg Donald Trumps befeuerte die Bitcoin-Rallye. Grund dafür ist seine Pro-Krypto-Einstellung, welche er in der Vergangenheit immer wieder geäußert hat.… MARKTUPDATE: WAS IST LOS MIT DEM GOLDPREIS? weiterlesen

Der letzte Handelstag der US-Wahl-Woche ist im Vergleich zum Rest der Börsentage unspektakulär. Nichts desto trotz mindert diese „Normalität“ nichts an der Wichtigkeit, welche mit dem heutigen Freitag einhergeht. SPX knapp unter 6.000 Punkten Vor wenigen Wochen haben wir noch darüber gesprochen, wie wahrscheinlich das Durchbrechen der 6.000 USD bezüglich des amerikanischen S&P 500 sein… MARKTUPDATE: S&P 500 KRATZT AN DEN 6.000 PUNKTEN – USD LEGT ZU weiterlesen

Die Fed senkte den Leitzins um 20 Uhr MEZ wie erwartet auf 4,75%. Daraufhin reagierten die verschiedenen Assetklassen wieder in einer nachvollziehbaren Art und Weise. Der SPX liegt weiterhin mit +0,80% leicht unter den 6.000 Punkten. Gold notiert wieder knapp über den 2.700 USD, nachdem dieses im Verlauf des gestrigen Tages stark unter Druck kam.… BREAKING: FED SENKT LEITZINS UM 0,25% – US10Y WIEDER NAHE DER 4,3% weiterlesen

Wenn man denkt, man hätte im Jahr 2024 schon alles gesehen, dann liegt man falsch – Nach dem Trumpsieg schossen die amerikanischen Aktien-Märkte in die Höhe, jedoch ebenfalls legten die Anleiherenditen mächtig zu. Eine feste ökonomische Divergenz wird auf einmal zu Nichte. Was passiert nun nach der Fed-Sitzung heute Abend (20 Uhr)? Was passiert momentan… IRGENDWAS STIMMT HIER NICHT – HOHE ANLEIHERENDITEN UND REKORDE AN DEN MÄRKTEN? weiterlesen

Es gibt wahrlich ein Schlüsselevent nach dem nächsten – Trump wird Präsident und schon morgen entscheidet die amerikanische Notenbank, ob die Leitzinsen gesunken werden. Nun stellt sich jedoch die Frage, inwiefern der heutige Wahlausgang Einfluss auf die morgige und zukünftigen geldpolitischen Entscheidungen nehmen wird. Trump siegt deutlich Es ist offiziell: Donald Trump wird der 47.… MARKTUPDATE: WIE BEEINFLUSST DER TRUMP-WAHLSIEG DIE KONJUNKTURENTWICKLUNG? weiterlesen